第一篇

一、企業(yè)資金管理中存在的問(wèn)題

1.國(guó)有大中型企業(yè)存在資金管理不當(dāng)問(wèn)題

(1)國(guó)有大中型企業(yè)貸款資金比重過(guò)大。有的國(guó)有大中型企業(yè)，在改制轉(zhuǎn)型的過(guò)程中，由于缺乏有效的市場(chǎng)對(duì)應(yīng)能力，造成了虧損，為了扭轉(zhuǎn)這種局面，企業(yè)需要注入新的活力來(lái)扭虧為盈，但是由于國(guó)有資金投入能力有限，企業(yè)往往向金融機(jī)構(gòu)大舉借債，有的時(shí)候還拉著政府為其保駕護(hù)航。這其中固然有在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)模式下根深蒂固的“國(guó)有化思想”，既企業(yè)是國(guó)家的，銀行也是國(guó)家的，既然企業(yè)有需要，銀行當(dāng)然要出手了。也有政府不當(dāng)?shù)男姓深A(yù)因素在其中，無(wú)論作為央企也好、地方企業(yè)也罷，都是財(cái)稅大戶，地方經(jīng)濟(jì)的發(fā)展、國(guó)庫(kù)稅收的提高、甚至是官員的政績(jī)形象，都是靠這些“大戶”完成的，可以說(shuō)，是有利益輸送在存在其中的，以至于有的企業(yè)在遇到困難的時(shí)候并不著急尋找自身存在的漏洞，而是一味的向銀行伸手，一旦銀行稍有阻力，便搬出政府這個(gè)大旗來(lái)左右局面。其實(shí)，這樣的資金流向，是有一定的風(fēng)險(xiǎn)的，如果管控不當(dāng)，極易造成國(guó)有資產(chǎn)的大量流失。

(2)國(guó)有大中型企業(yè)“小金庫(kù)”問(wèn)題突出。由于國(guó)企自身經(jīng)營(yíng)的特殊性，在企業(yè)盈利格局和盈利點(diǎn)上完全是按照企業(yè)自身的規(guī)劃進(jìn)行的，而盈余之后的上繳則是根據(jù)企業(yè)自身的財(cái)務(wù)狀況完成的。根據(jù)資料顯示，國(guó)有大中型企業(yè)在年度會(huì)計(jì)審核和國(guó)資委組織的相關(guān)檢查的過(guò)程中被曝光的“小金庫(kù)”問(wèn)題較多，且企業(yè)類型多以壟斷性企業(yè)為主。有的企業(yè)甚至以變相的形式在搞“小金庫(kù)”的過(guò)程中造成了國(guó)有資產(chǎn)的流失。不僅造成了惡劣的社會(huì)影響，還給國(guó)家?guī)?lái)的不可挽回的巨額經(jīng)濟(jì)損失。

2.民營(yíng)中小型企業(yè)普遍存在資金短缺問(wèn)題

作為民營(yíng)企業(yè)，沒(méi)有國(guó)企的金字招牌，沒(méi)有傾斜性政策的扶持，其發(fā)展完全是依靠市場(chǎng)化運(yùn)作的模式，企業(yè)的發(fā)展與市場(chǎng)的變化是息息相關(guān)的，是純商業(yè)的。在這個(gè)過(guò)程中，遇到的最大的問(wèn)題就是資金問(wèn)題，即便是東部沿海發(fā)達(dá)城市的民營(yíng)企業(yè)，也很難擺脫這個(gè)一直遏制企業(yè)跳躍式發(fā)展的瓶頸問(wèn)題。

二、企業(yè)資金管理存在問(wèn)題的應(yīng)對(duì)措施及應(yīng)注意的問(wèn)題

1.國(guó)資委等國(guó)企監(jiān)管部門要有效的對(duì)國(guó)企資金進(jìn)行合理管控。國(guó)企資金進(jìn)行合理管控，主要是針對(duì)那些閑置資金較多的企業(yè)進(jìn)行資金調(diào)配，國(guó)資委作為國(guó)有企業(yè)的監(jiān)督、監(jiān)管部門，要及時(shí)掌握企業(yè)資金的使用情況和閑置情況，對(duì)于長(zhǎng)期沉淀在金融機(jī)構(gòu)的大額資金，要采取必要的措施進(jìn)行管控。與此同時(shí)，針對(duì)現(xiàn)階段經(jīng)營(yíng)效益穩(wěn)健、盈余率較高的企業(yè)，要督促其研究和制定在完全市場(chǎng)化環(huán)境中的中長(zhǎng)期企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，做好企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的調(diào)研工作，制定針對(duì)市場(chǎng)環(huán)境突變等危機(jī)情況下的企業(yè)經(jīng)營(yíng)應(yīng)急方案。從而刺激企業(yè)站在可持續(xù)的角度上對(duì)自身的發(fā)展前景進(jìn)行綜合規(guī)劃。這樣既有效的對(duì)企業(yè)日常的經(jīng)營(yíng)情況進(jìn)行了全面地、系統(tǒng)地了解，又規(guī)范了市場(chǎng)發(fā)展秩序，最主要的是降低了企業(yè)沉淀資金的風(fēng)險(xiǎn)，在可控范圍內(nèi)讓資金產(chǎn)生最大的使用功效。在這個(gè)過(guò)程中，尤其要值得注意的是，要會(huì)同金融機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)所有的銀行帳號(hào)等信息進(jìn)行全面的了解，避免企業(yè)為了逃避監(jiān)管而采取“化整為零”方法。對(duì)已開(kāi)設(shè)賬戶的資金流向異動(dòng)等行為要進(jìn)行跟蹤。

2.金融機(jī)構(gòu)要實(shí)施對(duì)國(guó)有企業(yè)貸款資金的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。在現(xiàn)階段，金融機(jī)構(gòu)在對(duì)企業(yè)貸款的信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估時(shí)，對(duì)象往往是民營(yíng)中小型企業(yè)，針對(duì)國(guó)有大中型企業(yè)來(lái)說(shuō)，無(wú)論多大的貸款資金額度，很少啟動(dòng)這種風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。隨著市場(chǎng)的轉(zhuǎn)型，金融機(jī)構(gòu)的杠桿作用逐漸體現(xiàn)出來(lái)，而銀行等部門也大多實(shí)施了商業(yè)化的改制，其既作為一個(gè)資金平臺(tái)，自身同時(shí)也是作為一個(gè)特殊的國(guó)有企業(yè)在進(jìn)行商業(yè)操作。所以，就不能像計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)期那樣，敞開(kāi)口子給國(guó)企輸血了，必須要對(duì)國(guó)企的貸款資金進(jìn)行全面的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。這樣既是對(duì)經(jīng)營(yíng)性國(guó)企國(guó)有資產(chǎn)的有效核算，也降低了商業(yè)銀行機(jī)構(gòu)資金的使用風(fēng)險(xiǎn)。在這個(gè)過(guò)程中，尤其要主義的是，在風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估過(guò)程中一定要有第三方機(jī)構(gòu)作為審核、審計(jì)部門進(jìn)行參與其全過(guò)程，能最大化的降低在資金信貸過(guò)程中出現(xiàn)的營(yíng)私舞弊或者弄虛作假情況。

3.加強(qiáng)國(guó)有大中型企業(yè)的審計(jì)。對(duì)于“小金庫(kù)”等違紀(jì)情況，需要國(guó)資委牽頭紀(jì)委、銀監(jiān)會(huì)、審計(jì)等部門加大對(duì)企業(yè)的資金審計(jì)力度，同時(shí)加大不定期巡視、會(huì)計(jì)審查的力度，從而有效鏟除易滋生腐敗的諸多違規(guī)行為的出現(xiàn)。

4.拓展民營(yíng)企業(yè)的融資渠道。解決民營(yíng)企業(yè)的資金短缺問(wèn)題，除了依靠商業(yè)銀行的信貸外，可以根據(jù)企業(yè)自身情況吸納一部分社會(huì)資金，這樣可以有效緩解企業(yè)的資金壓力。在這其中，尤其要注意的是，目前的民企，大多是家族式企業(yè)，財(cái)會(huì)人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)參差不齊，這就需要加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)的培訓(xùn)，在企業(yè)發(fā)展到一定規(guī)模的時(shí)候，最好是聘用專業(yè)、專職的財(cái)會(huì)人員，這樣才能讓企業(yè)有效的資金得到最大化的使用。

三、結(jié)束語(yǔ)

綜上所述，無(wú)論是國(guó)企還是民企，資金管理都是企業(yè)發(fā)展過(guò)程中一個(gè)很重要的環(huán)節(jié)，做好企業(yè)的資金管理工作，才能讓企業(yè)適應(yīng)社會(huì)發(fā)展的需要、適應(yīng)市場(chǎng)化進(jìn)程的轉(zhuǎn)變，從而把企業(yè)做大、做強(qiáng)。

作者：溫建清 單位：中煤平朔集團(tuán)有限公司

第二篇

一、現(xiàn)代企業(yè)資金管理的現(xiàn)狀分析

1.資金管理過(guò)程中缺乏監(jiān)督。現(xiàn)代企業(yè)資金管理中存在著監(jiān)控力度不強(qiáng)等問(wèn)題，沒(méi)有設(shè)置具體的監(jiān)控機(jī)制對(duì)企業(yè)各個(gè)部門的資金運(yùn)營(yíng)情況進(jìn)行管理，導(dǎo)致子公司和母公司的資金在運(yùn)營(yíng)環(huán)節(jié)出現(xiàn)較多的問(wèn)題。一些企業(yè)雖然在管理過(guò)程中設(shè)置了資金管理和資金監(jiān)控的制度，但是沒(méi)有將這些制度有效的應(yīng)用到資金管理的過(guò)程中，所以不能達(dá)到實(shí)際管理的效果。在對(duì)企業(yè)的資金進(jìn)行投資時(shí)，沒(méi)有采取有效的決策機(jī)制對(duì)投資情況進(jìn)行決策，也沒(méi)有形成較好的約束機(jī)制，導(dǎo)致企業(yè)資金投資過(guò)程中出現(xiàn)較多的問(wèn)題，資金沒(méi)有明確的流向。

2.資金預(yù)算不能起到實(shí)際作用。資金預(yù)算就是通過(guò)一系列影響資金運(yùn)行的因素對(duì)未來(lái)資金的收支情況進(jìn)行預(yù)測(cè)，其中影響資金運(yùn)行的因素有資金管理的目標(biāo)和企業(yè)未來(lái)的發(fā)展計(jì)劃等。企業(yè)通過(guò)對(duì)這些因素進(jìn)行預(yù)測(cè)，對(duì)未來(lái)的資金收支情況有效控制。資金預(yù)算作為企業(yè)控制未來(lái)資金收支情況的依據(jù)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)的發(fā)展起著較為重要的作用，合理的資金預(yù)算可以加強(qiáng)資金的管理。在企業(yè)運(yùn)營(yíng)過(guò)程中，很多企業(yè)對(duì)編制的資金預(yù)算沒(méi)有合理的執(zhí)行，導(dǎo)致預(yù)算制度只是一紙空文，形同虛設(shè)，最終使預(yù)算管理不能夠發(fā)揮實(shí)際的管理作用。

二、改善企業(yè)資金管理需要采取的對(duì)策

1.加強(qiáng)企業(yè)的資金預(yù)算管理。合理的資金預(yù)算可以體現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的思想和目標(biāo)，資金預(yù)算的核心是對(duì)企業(yè)的資金流和業(yè)務(wù)流進(jìn)行全面規(guī)劃，達(dá)到資源配置的目的，對(duì)企業(yè)的各項(xiàng)流程進(jìn)行規(guī)劃能夠?qū)⑵髽I(yè)的財(cái)務(wù)收支和資金投資活動(dòng)都納入到預(yù)算的過(guò)程中。加強(qiáng)資金預(yù)算的措施有三項(xiàng)，首先是在企業(yè)管理中成立資金預(yù)算管理委員會(huì)，對(duì)企業(yè)的預(yù)算管理工作全面負(fù)責(zé)。為了增強(qiáng)企業(yè)的機(jī)構(gòu)權(quán)威性，企業(yè)相關(guān)負(fù)責(zé)人員還應(yīng)該參與到預(yù)算管理委員會(huì)中。其次應(yīng)該把握企業(yè)的戰(zhàn)略目標(biāo)，堅(jiān)持合理的預(yù)算原則，確保企業(yè)資金預(yù)算編制具有科學(xué)性、合理性。最后應(yīng)該對(duì)資金預(yù)算進(jìn)行全方位的管理，讓企業(yè)的員工共同參與到預(yù)算管理的過(guò)程中，形成系統(tǒng)的管理控制體系，確保資金在使用的過(guò)程中做到事前預(yù)算、事中控制、事后監(jiān)督。還應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)資金流的分析，在企業(yè)管理的各個(gè)環(huán)節(jié)中貫穿資金流量的管理，從而使得資金的流動(dòng)更加有序。

2.合理配置企業(yè)的籌資管理結(jié)構(gòu)。企業(yè)資金流轉(zhuǎn)的關(guān)鍵在于籌資，籌資作為企業(yè)獲取資金的有效途徑，能夠促進(jìn)企業(yè)的財(cái)務(wù)管理。強(qiáng)化企業(yè)籌資管理首先應(yīng)該讓管理者明確籌資的動(dòng)機(jī)，對(duì)最低資金需要有效確定，然后對(duì)籌資措施和方法進(jìn)行合理的調(diào)整，確定最佳的投資方式。其次應(yīng)該在籌資過(guò)程中對(duì)籌資成本進(jìn)行有效的控制，確保資金使用效益的最大化。選擇科學(xué)的籌資渠道和籌資方式，有效降低籌資成本。最后應(yīng)該分析企業(yè)的償債能力，確保企業(yè)負(fù)債的合理性，有效降低企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

3.完善資金管理的內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制。為了確保企業(yè)資金流的信息真實(shí)性，應(yīng)該強(qiáng)化企業(yè)內(nèi)部資金的監(jiān)督機(jī)制，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)資金的管理環(huán)節(jié)進(jìn)行考核。企業(yè)還應(yīng)該建立獨(dú)立的內(nèi)部審計(jì)機(jī)制，使用專門的審計(jì)人員對(duì)資金的監(jiān)督管理進(jìn)行約束，對(duì)審計(jì)人員的地位和職能要明確定位。為確保企業(yè)財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性和可靠性，應(yīng)該建立健全內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督考核機(jī)制。對(duì)于企業(yè)的重大經(jīng)營(yíng)執(zhí)行過(guò)程中的審計(jì)應(yīng)該加強(qiáng)監(jiān)督，將傳統(tǒng)企業(yè)管理中的事后監(jiān)督變?yōu)槭虑昂褪轮斜O(jiān)督，根據(jù)企業(yè)發(fā)展確定的目標(biāo)和企業(yè)資金的預(yù)算情況確定企業(yè)的資金流向和投資情況。對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)變化等情況實(shí)施全過(guò)程的管理和跟蹤，對(duì)財(cái)務(wù)的變動(dòng)進(jìn)行定期檢查，企業(yè)預(yù)算在執(zhí)行過(guò)程中存在的問(wèn)題應(yīng)該及時(shí)進(jìn)行反映，對(duì)于不合理的預(yù)算進(jìn)行糾正和處理。

4.加強(qiáng)閑置資金的利用效率。對(duì)企業(yè)資金應(yīng)該集中進(jìn)行管理，可以有效發(fā)揮資金的整體效益，使企業(yè)利用有限的資金創(chuàng)造更大的效益，更好提高資金的利用效率。在資金管理過(guò)程中，應(yīng)該設(shè)置專門的資金管理結(jié)算部門對(duì)資金實(shí)行統(tǒng)一的管理。對(duì)資金使用過(guò)程中存在的多頭開(kāi)戶現(xiàn)象進(jìn)行嚴(yán)格控制，確保資金的集中調(diào)整和監(jiān)控，從而降低資金的使用風(fēng)險(xiǎn)。資金流轉(zhuǎn)可以有效促進(jìn)企業(yè)賬務(wù)的發(fā)展，使得企業(yè)的閑置資金進(jìn)一步減少，達(dá)到增加企業(yè)現(xiàn)金流量的目的。企業(yè)在財(cái)務(wù)資金的管理過(guò)程中應(yīng)該加強(qiáng)計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的應(yīng)用。由于財(cái)務(wù)信息是各類信息的交匯點(diǎn)，也是支撐經(jīng)營(yíng)決策的基礎(chǔ)，所以要加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)信息的重視力度。企業(yè)對(duì)資金進(jìn)行管理的過(guò)程中應(yīng)該借鑒國(guó)內(nèi)外企業(yè)資金管理的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，從各個(gè)資金管理的環(huán)節(jié)對(duì)資金管理情況逐步進(jìn)行推進(jìn)式的管理，由簡(jiǎn)單到復(fù)雜對(duì)資金進(jìn)行管理，首先應(yīng)該是財(cái)務(wù)管理，其次是物流管理，緊接著是營(yíng)銷管理，最后是生產(chǎn)管理。對(duì)資金實(shí)施分布式管理，對(duì)資金使用的各個(gè)子系統(tǒng)有效的開(kāi)發(fā)，實(shí)現(xiàn)集成化的管理。流動(dòng)資金中所占資金比例較大的是應(yīng)收賬款和存貨，這兩者的循環(huán)時(shí)間直接影響到企業(yè)的現(xiàn)金流量，所以為了有效縮短資金回籠的期限，應(yīng)該加強(qiáng)應(yīng)收賬款和存貨的管理，降低應(yīng)付賬款的比例，對(duì)貨款回籠的力度加強(qiáng)，從而提高資金的流動(dòng)周轉(zhuǎn)和使用效率。對(duì)企業(yè)中存在的積壓物質(zhì)及時(shí)進(jìn)行處理，使用科學(xué)的方法確保存貨資金的結(jié)構(gòu)，對(duì)資金的損失有效的減少。除了應(yīng)收賬款和存貨的管理之外，還應(yīng)該加強(qiáng)現(xiàn)金和銀行存款的管理，利用現(xiàn)金和銀行存款的時(shí)間價(jià)值對(duì)資金進(jìn)行調(diào)整，這樣可以有效避免現(xiàn)金和銀行存款的閑置。此外，還應(yīng)該加強(qiáng)固定資產(chǎn)的管理，合理配置固定資產(chǎn)的需要量，盤活閑置的固定資產(chǎn)，以達(dá)到增加現(xiàn)金收益的目的，有效的節(jié)約管理成本。

5.建立風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)構(gòu)。企業(yè)資金在使用的過(guò)程中會(huì)出現(xiàn)不同的風(fēng)險(xiǎn)，為確保資金使用的安全性和合理性，應(yīng)該強(qiáng)化資金的風(fēng)險(xiǎn)管理。首先應(yīng)該培養(yǎng)財(cái)務(wù)人員的資金風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，將各種風(fēng)險(xiǎn)防范責(zé)任落實(shí)到每個(gè)員工的身上。其次應(yīng)該培養(yǎng)財(cái)務(wù)人員對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)見(jiàn)性，可以在財(cái)務(wù)管理過(guò)程中有效的降低風(fēng)險(xiǎn)。成立資金風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，制定相關(guān)人員對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)測(cè)和分析，對(duì)存在的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題進(jìn)行化解。最后應(yīng)該健全內(nèi)部控制制度，保障資金管理的合規(guī)運(yùn)行，確保資金流向信息的真實(shí)可靠，對(duì)資金風(fēng)險(xiǎn)和存在的安全隱患及時(shí)發(fā)現(xiàn)并進(jìn)行監(jiān)督，達(dá)到風(fēng)險(xiǎn)控制的目的。

三、結(jié)語(yǔ)

資金管理作為企業(yè)財(cái)務(wù)管理的核心對(duì)企業(yè)發(fā)展起到重要的作用，管理者在管理過(guò)程中應(yīng)該根據(jù)企業(yè)的實(shí)際情況加強(qiáng)資金的管理，從而確保企業(yè)快速的發(fā)展。

作者：耿瑞琴 單位：河南中錢商貿(mào)有限公司

第三篇

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要來(lái)自于舉外債給企業(yè)收益帶來(lái)的不確定性，企業(yè)全部資金中一部分是投資者投入自有資金，而另一部分是借入得外債資金，這一部分借入資金是需要到期償還本息，一旦企業(yè)無(wú)力償付這部分資金，企業(yè)便會(huì)陷入困境，極大威脅企業(yè)的生存和發(fā)展。因此，需要企業(yè)在組織籌資活動(dòng)中，合理確定資本結(jié)構(gòu)，維持適當(dāng)?shù)呢?fù)債水平，既要充分利用舉債經(jīng)營(yíng)這一手段獲得財(cái)務(wù)杠桿收益，提高自有資金盈利能力，又要注意防止過(guò)度舉債而引起的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)加大，避免陷入財(cái)務(wù)困境，防范資金本運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，這便是財(cái)務(wù)管理的根本理念和目標(biāo)所在。因此，為了實(shí)現(xiàn)資金管理的目標(biāo)，促進(jìn)企業(yè)生存發(fā)展，首先應(yīng)制定出合理的戰(zhàn)略目標(biāo)。在戰(zhàn)略目標(biāo)確定的情況下，充分研究?jī)?nèi)外界情況：政治、經(jīng)濟(jì)、文化、社會(huì)、技術(shù)環(huán)境以及行業(yè)現(xiàn)狀、企業(yè)自身素質(zhì)。然后進(jìn)行戰(zhàn)略實(shí)施。這時(shí)，財(cái)務(wù)管理得密切配合，防止資金鏈斷裂或資金得不到有效利用。例如：

（1）當(dāng)宏觀經(jīng)濟(jì)景氣度和產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)狀況相適應(yīng)；

（2）符合政府管制機(jī)構(gòu)的政策法規(guī)和條例等的約束；

（3）與公司可獲得的資源相適應(yīng)；

（4）與企業(yè)文化的適合性。

此時(shí)：

（1）絕對(duì)和相對(duì)市場(chǎng)份額增加；

（2）超過(guò)社會(huì)平均利潤(rùn)率的利潤(rùn)水平；

（3）看重非價(jià)格手段競(jìng)爭(zhēng)，管理高效；

（4）通過(guò)創(chuàng)新使外部環(huán)境更為有利。

因而實(shí)行成長(zhǎng)型戰(zhàn)略。與之相適應(yīng)的財(cái)務(wù)就應(yīng)當(dāng)是進(jìn)攻型的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略。即：對(duì)外投資規(guī)模不斷擴(kuò)大，但要注意防止投資失誤，將資金打水漂，公司財(cái)務(wù)狀況惡化，導(dǎo)致公司破產(chǎn)。

（1）市場(chǎng)需求及行業(yè)結(jié)構(gòu)穩(wěn)定、機(jī)會(huì)和威脅少；

（2）即使外部環(huán)境有利于快速增長(zhǎng)但由于資源限制；

（3）防止惡性競(jìng)爭(zhēng)和政府干預(yù)；

（4）管理者厭惡風(fēng)險(xiǎn)或不愿面臨管理難題。

此時(shí)的公司戰(zhàn)略是穩(wěn)定型戰(zhàn)略。與之相適應(yīng)的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略就應(yīng)當(dāng)是盡可能優(yōu)化現(xiàn)有資源的配置和提高現(xiàn)有資源的使用效率，對(duì)外集中競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，將利潤(rùn)積累作為實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張的基本資金來(lái)源；但是當(dāng)公司現(xiàn)有產(chǎn)品或服務(wù)本身已屬夕陽(yáng)產(chǎn)業(yè)，發(fā)展前景暗淡，則不能實(shí)行這種戰(zhàn)略，否則會(huì)給公司帶來(lái)財(cái)務(wù)危機(jī)，影響公司未來(lái)盈利能力和現(xiàn)金流量。

（1）外部環(huán)境變化-經(jīng)濟(jì)衰退；

（2）企業(yè)經(jīng)營(yíng)失誤；

（3）企業(yè)發(fā)現(xiàn)更好的機(jī)會(huì)。此時(shí)應(yīng)實(shí)行收縮型戰(zhàn)略，與之相適應(yīng)的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略應(yīng)當(dāng)是迅速降低公司規(guī)模，增加現(xiàn)金流入量，提高資產(chǎn)報(bào)酬率，減輕債務(wù)負(fù)擔(dān)。為將來(lái)選擇其他財(cái)務(wù)戰(zhàn)略積聚了大量現(xiàn)金來(lái)源。但公司會(huì)因此而失去一部分產(chǎn)品領(lǐng)域和市場(chǎng)空間，若不能及時(shí)創(chuàng)造機(jī)會(huì)調(diào)整戰(zhàn)略則會(huì)影響公司未來(lái)的盈利增長(zhǎng)和現(xiàn)金流量。以上指的是宏觀方面。在微觀方面，即日常的財(cái)務(wù)活動(dòng)中，應(yīng)當(dāng)注意應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)的管理；應(yīng)付帳款的合理使用、在應(yīng)交稅金上合理地避稅以減少支出、在固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)方面注意折舊、攤銷、固定資產(chǎn)更新改造與新購(gòu)。以應(yīng)收票據(jù)為例：在購(gòu)貨時(shí)，應(yīng)盡量利用銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票，以減少貨幣資金的流出，尤其是在購(gòu)買固定資產(chǎn)或大額材料時(shí)。平時(shí)做好應(yīng)收票據(jù)的登記：收到的、開(kāi)出去的、已承兌的、未承兌的；而在銷售時(shí)，則應(yīng)盡量少收銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票，避免貨幣資金被不必要的占用。以應(yīng)收帳款為例：平時(shí)應(yīng)做好登記工作。進(jìn)行帳齡分析，盡量不要發(fā)生呆帳，與銷售人員多溝通，做好事前（合同訂立前）、事中（合同執(zhí)行中）、事后（產(chǎn)品銷售后）工作。以應(yīng)付帳款為例：與銷售方多溝通，爭(zhēng)取較長(zhǎng)的付款期限，從而獲取自然的短期借款的利好。以應(yīng)交稅金為例：合理地進(jìn)行避稅，利用好國(guó)家的各項(xiàng)稅收優(yōu)惠及納稅的時(shí)間節(jié)點(diǎn)。以固定資產(chǎn)更新改造與新購(gòu)為例：同樣的機(jī)器設(shè)備是更新改造還是新購(gòu)除了考慮經(jīng)濟(jì)因素還應(yīng)考慮使用效率及生產(chǎn)效率。因此，財(cái)務(wù)應(yīng)與生產(chǎn)部門多溝通。而當(dāng)貨幣資金較大，一時(shí)又不需支出時(shí)，可以進(jìn)行企業(yè)理財(cái)，尤其是節(jié)假日。如此長(zhǎng)期以往，可以為企業(yè)今后的發(fā)展保證一定的經(jīng)濟(jì)實(shí)力。當(dāng)企業(yè)在資金管理的宏觀與微觀方面均考慮到，則企業(yè)的生存無(wú)憂，發(fā)展有望。

作者：魏文霞 單位：江蘇省鎮(zhèn)江市鎮(zhèn)特合金材料有限公司