作者：李堯 單位：暨南大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院

公允價(jià)值把未實(shí)現(xiàn)的損益當(dāng)作是已經(jīng)實(shí)現(xiàn)的損益，這違反謹(jǐn)慎性原則我國新會計(jì)準(zhǔn)則它規(guī)定以公允價(jià)值模式后續(xù)計(jì)量投資性房地產(chǎn)、長期股權(quán)投資遞延所得稅資產(chǎn)、金融資產(chǎn)及租賃中的擔(dān)保余值時(shí)，相關(guān)資產(chǎn)的公允價(jià)值變動損益計(jì)入損益科目。這就強(qiáng)調(diào)了會計(jì)信息決策有用，這也是我國會計(jì)準(zhǔn)則與國際會計(jì)準(zhǔn)則相一致的一個(gè)表現(xiàn)。例如國際企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則明確規(guī)定：如果企業(yè)金融資產(chǎn)或金融負(fù)債以公允價(jià)值計(jì)量變動計(jì)入當(dāng)期損益，那么期間取得或支付的利息收入或者現(xiàn)金股利，應(yīng)當(dāng)被確認(rèn)為投資收益。而且，在資產(chǎn)負(fù)債表日，企業(yè)應(yīng)將這類金融資產(chǎn)或金融負(fù)債的公允價(jià)值變動計(jì)入當(dāng)期損益。如果有證據(jù)表明已經(jīng)發(fā)生減值的持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值之間與其賬面價(jià)值的差額來確認(rèn)減值損失。由此可見，若企業(yè)資產(chǎn)或者負(fù)債以公允價(jià)值計(jì)量，那么公允價(jià)值的變動會直接影響到企業(yè)的損益。經(jīng)濟(jì)本身具有周期性的特點(diǎn)，當(dāng)經(jīng)濟(jì)處在上升期時(shí)，金融資產(chǎn)及金融衍生工具的價(jià)格上漲，因而持有大量金融資產(chǎn)及金融衍生工具的企業(yè)會因價(jià)格上漲而導(dǎo)致其投資收益增加，進(jìn)而帶來利潤增加。同時(shí)，其股權(quán)企業(yè)也坐享其成，水漲船高；當(dāng)處于金融危機(jī)或經(jīng)濟(jì)危機(jī)時(shí)，這些企業(yè)由于持有的金融資產(chǎn)大幅減值而導(dǎo)致投資虧損，引致企業(yè)經(jīng)營困難甚至可能面臨破產(chǎn)，其股權(quán)企業(yè)也深受其害。根據(jù)現(xiàn)行的公允價(jià)值計(jì)量方法，金融機(jī)構(gòu)必須把金融資產(chǎn)按公允價(jià)值列報(bào)在其財(cái)務(wù)報(bào)表中。因此在金融危機(jī)中，金融資產(chǎn)的市場價(jià)格劇烈下降，與抵押有關(guān)的證券資產(chǎn)提取了巨額的減值損失，從某種程度來說，由于受打壓的價(jià)格沒有這些資產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值或長期價(jià)值，金融危機(jī)的危害被放大了。但這些由于計(jì)提減值準(zhǔn)備而形成的損益都是未實(shí)現(xiàn)的，它只是根據(jù)市場環(huán)境變化所作的一種估計(jì)，把這些未實(shí)現(xiàn)的損益直接計(jì)入當(dāng)期損益顯然有不妥之處。這就是金融危機(jī)中人們反對公允價(jià)值計(jì)量模式的原因之一。

公允計(jì)量只針對部分資產(chǎn)和負(fù)債，未能準(zhǔn)確反映企業(yè)整體價(jià)值企業(yè)資產(chǎn)包括有形資產(chǎn)和無形資產(chǎn)，會計(jì)準(zhǔn)則應(yīng)采用適當(dāng)?shù)臅?jì)計(jì)量方法反映這兩類資產(chǎn)的內(nèi)在整體價(jià)值，而目前的企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則在這方面還有待完善，表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：(1)現(xiàn)行的會計(jì)準(zhǔn)則僅對一部分資產(chǎn)和負(fù)債按照公允價(jià)值來反映，主要是金融資產(chǎn)和金融負(fù)債，而未規(guī)定對于以成本法核算的負(fù)債是否要公允的反映。(2)企業(yè)的整體資產(chǎn)價(jià)值取決于未來現(xiàn)金流及企業(yè)盈利能力，而不僅是單個(gè)資產(chǎn)價(jià)值的簡單相加。現(xiàn)行的企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則僅反映了企業(yè)單個(gè)資產(chǎn)的公允價(jià)值，而沒有對企業(yè)整體資產(chǎn)公允價(jià)值進(jìn)行反映。(3)現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則允許對流動資產(chǎn)計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備和壞賬準(zhǔn)備，對非流動資產(chǎn)做資產(chǎn)減值處理，對于資產(chǎn)的賬面價(jià)值與公允價(jià)值之間升值問題的處理辦法，現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則中卻沒有明確規(guī)定。因此，對于整體資產(chǎn)公允價(jià)值與各項(xiàng)資產(chǎn)和負(fù)債的公允價(jià)值差異如何做會計(jì)處理，準(zhǔn)則沒有做出規(guī)定。

針對目前公允價(jià)值計(jì)量模式存在的以上缺陷，我們要做的不應(yīng)該是完全放棄公允價(jià)值計(jì)量，而是應(yīng)該通過修改目前財(cái)務(wù)報(bào)表的編制基礎(chǔ)和編制方法，完善公允價(jià)值計(jì)量模式。

編制純歷史成本下的資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表，體現(xiàn)會計(jì)可靠性原則企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債表里的項(xiàng)目既有以歷史成本計(jì)量的項(xiàng)目，也有以公允價(jià)值計(jì)量的項(xiàng)目，這樣在就會造成在資產(chǎn)價(jià)格上漲時(shí)，整個(gè)企業(yè)的資產(chǎn)價(jià)值跟著上漲，在資產(chǎn)價(jià)格下跌時(shí)，整個(gè)企業(yè)的資產(chǎn)價(jià)值也跟著下跌，這在正常的市場環(huán)境能很好地反映企業(yè)價(jià)值隨市場環(huán)境的變化而變化。但是像遇到2008年美國金融危機(jī)的那種極端情況，那么這種計(jì)量方法就有可能加速資產(chǎn)的減值，把危機(jī)擴(kuò)大，從而導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)困境甚至破產(chǎn)。另外，部分項(xiàng)目用公允價(jià)值計(jì)量，另一部項(xiàng)目卻用歷史成本計(jì)量，標(biāo)準(zhǔn)的不統(tǒng)一在理論上難以讓人信服，并且由于只關(guān)注資產(chǎn)的減值，卻對資產(chǎn)市場價(jià)格高于其成本時(shí)不作調(diào)整，也有不公允之嫌。利潤表也存在類似的問題，它包括了部分資產(chǎn)和負(fù)債的公允價(jià)值變動形成的但未實(shí)現(xiàn)的損益。既然財(cái)務(wù)報(bào)表的目標(biāo)是為了提供決策有用的信息，那么我們就可以修改一下目前財(cái)務(wù)報(bào)表的編制基礎(chǔ)和編制方法，以使得理論上更完善，更滿足相關(guān)性和可靠性。本文建議對現(xiàn)行的資產(chǎn)負(fù)債表的編制基礎(chǔ)和編制方法進(jìn)行修改，所有要素按歷史成本計(jì)量，也就是說不再對資產(chǎn)負(fù)債表里的資產(chǎn)和負(fù)債進(jìn)行公允價(jià)值計(jì)量，也不在資產(chǎn)負(fù)債表上計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備、壞賬準(zhǔn)備、減值準(zhǔn)備等項(xiàng)目，整個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表都以歷史成本反映。利潤表也相應(yīng)地不再核算公允價(jià)值變動損益和資產(chǎn)減值損失兩個(gè)項(xiàng)目。這樣做可以使得資產(chǎn)和負(fù)債的公允價(jià)值變動所形成的損益不會直接反映在利潤表和資產(chǎn)負(fù)債表上，從而可以避免在市場急速下行時(shí)由于資產(chǎn)大幅計(jì)提減值準(zhǔn)備而加速危機(jī)形成的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也滿足了會計(jì)信息可靠性要求，符合穩(wěn)健性原則，并且統(tǒng)一的核算標(biāo)準(zhǔn)在理論上也比較有說服力。

編制專門的“公允價(jià)值變動表”以滿足決策有用性要求資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表都以歷史成本為基礎(chǔ)編制，就喪失會計(jì)信息的相關(guān)性，不能體現(xiàn)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和業(yè)績隨市場的變化而變化的實(shí)際，為了彌補(bǔ)這一修改所造成的相關(guān)性缺失，作者建議在目前的財(cái)務(wù)報(bào)表中再專門增加一張“公允價(jià)值變動表”。公允價(jià)值變動表反映資產(chǎn)負(fù)債表中所有資產(chǎn)和負(fù)債的公允價(jià)值、歷史成本和公允價(jià)值變動的情況，具體如表1所示。通過該表，只要對比資產(chǎn)和負(fù)債公允價(jià)值變動總額，就能準(zhǔn)確反映企業(yè)由于采用公允價(jià)值計(jì)量所形成的總損益。由于這張公允價(jià)值變動表是針對所有資產(chǎn)和負(fù)債的，他就能很好地解決當(dāng)前只關(guān)注資產(chǎn)減值的計(jì)提而對資產(chǎn)價(jià)值高于賬面價(jià)值卻不做處理的問題。由于公允價(jià)值變動表列出了各項(xiàng)資產(chǎn)和負(fù)債的公允價(jià)值，結(jié)合以純歷史成本計(jì)量的資產(chǎn)負(fù)債表和修正后的利潤表使用，企業(yè)以歷史成本計(jì)量和以公允價(jià)值計(jì)量情況下的資產(chǎn)狀況和經(jīng)營成果就能一目了然，再通過簡單的加減運(yùn)算，報(bào)表使用者就能得到自己決策所需的有用信息，也沒有違背會計(jì)的可靠性和相關(guān)性原則。

金融危機(jī)的爆發(fā)引起了對現(xiàn)行會計(jì)準(zhǔn)則的反思，人們紛紛批評現(xiàn)行公允價(jià)值計(jì)量模式的不足。本文通過對公允價(jià)值計(jì)量模式的分析，認(rèn)為目前公允價(jià)值計(jì)量模式在使用方法上存在嚴(yán)重缺陷。為了彌補(bǔ)公允價(jià)值計(jì)量模式存在的缺陷和更好地滿足財(cái)務(wù)報(bào)告決策有用性的目標(biāo)，本文建議修改目前的財(cái)務(wù)報(bào)表的編制基礎(chǔ)和編制方法，重新編制純歷史成本下的資產(chǎn)負(fù)債表和利潤表，并增設(shè)“公允價(jià)值變動表”。這樣，財(cái)務(wù)報(bào)表使用者可以通過修改后的財(cái)務(wù)報(bào)表并經(jīng)過簡單的數(shù)學(xué)運(yùn)算，就可以獲取自己所需要的會計(jì)信息。